一起来讨论国债的期现套利吧~~

 admin   2020-06-02 21:15   156 人阅读  0 条评论

我自己一直做股指期货的期现套利,和商品的期限套利~

总之对期现套利情有独钟,最近看到几个帖子都在讨论国债或国债期货,想到是否国债期货也可以期限套利呢?

遂上网百度资料,发现严格的国债套利是要买入可交割国债,到期交割的。而且确定可交割的国债也狠麻烦,里面有个转换因子(我现在依旧看不懂什么意思)。

但是我想到了国债ETF(511010),是否国债也可以和股指期现套利一样,使用ETF来代替现货呢?

依旧在摸索中。。。希望感兴趣的一起来讨论下,集思广益。


国债etf比国债期货贵,而且只能做多


似乎没有这么简单,我用文华财经模拟出的:5年债主连-国债ETF。这个基差一直都是负数,最高是期货刚上市时的-3,后来长期保持-5到-10.


这个就是范围呀,我个人认为。

请问楼主你知道国债期货到交割时候价格向什么东西靠拢?有什么现货标的


010107成交量最大的国债


难道说现在的国债期货是折价的?


有点麻烦


是溢价,折价,都不知道,两眼一抹黑


国债期货刚推出时,俺曾尝试做过2个月跨期套利,结果发现是在浪费时间。呵。

俺觉得只有在非理性的情绪化的市场上如A股,垃圾债市场等(也就是韭菜生长茂盛之处),一部分散户才有赚钱的机会。呵。


5年期和10年的差价时大时小,这个有没有机会?


大鳄啊,还能参与商品的期现套利。


放弃这个思路吧,个人账户是不能进入交割月的。期货公司会强行平仓。


楼主普及一下商品的期限套利


商品套利我能做的是铝锭和锌锭,主要难点在于现货的销售渠道。

和股指期货套利一样,不过只能进行正向套利(因为商品现货不能卖空)。

比如问上家买入54吨铝锭,期货上面抛9手(45吨),因为增值税是17%,所以期货:现货=0.83:1

当然,如果可以买到可以交割的标准铝锭,是按照1:1套保的。到期交割就能无风险完成套利。

非交割铝锭,在到期时,基差都是收敛的,这时只要双边平仓就行了。

所以商品套利的主要环节是能找到现货出售的下家,这导致了很多有钱的没渠道做不了,但是一些有渠道的不懂期货也会亏钱,能在商品贸易里存活一辈子的都是要套保保护的公司。

本文地址:http://www.yqltl.com/post/196.html
版权声明:本文为原创文章,版权归 admin 所有,欢迎分享本文,转载请保留出处!

 发表评论


表情

还没有留言,还不快点抢沙发?